اهم أنواع المحافظ الاستثمارية

بناءً على خبرتي الطويلة في مجال الاستثمار وتحليل الأسواق، أستطيع القول بثقة أن التنويع الاستثماري يمثل ركيزة أساسية لأي محفظة استثمارية ناجحة. الفهم العميق لأهم أنواع المحافظ الاستثمارية لا يقل أهمية عن اختيار الأصول الاستثمارية ذاتها. فمن خلال الاستثمار في مجموعة متنوعة من الأصول، من الأسهم المحلية والدولية إلى العملات الرقمية والسندات، يمكن للمستثمرين تقليل المخاطر وزيادة فرص الربح.

عندما نتحدث عن المحافظ الاستثمارية، فإننا نشير إلى أهمية الاستراتيجية في اختيار الأصول. “لا تضع كل البيض في سلة واحدة”، هذا المثل الشهير يلخص ببساطة مبدأ التنويع الاستثماري. توزيع الاستثمارات عبر مختلف القطاعات والجغرافيا يعزز من مرونة المحفظة ويحمي الاستثمارات من التقلبات الحادة في السوق.

إن تقليل المخاطر لا يتعلق فقط بالحفاظ على رأس المال، بل يتعلق أيضًا بتعظيم العوائد على المدى الطويل. استراتيجيات الاستثمار المتنوعة تتيح للمستثمرين الاستفادة من الفرص في مختلف الأسواق والقطاعات، مما يعزز من قدرتهم على تحقيق نمو مستدام في استثماراتهم.

في ضوء ذلك، من المهم جدًا للمستثمرين الرشيدين فهم وتقدير أهمية اختيار المحافظ الاستثمارية الصحيحة التي تتناسب مع أهدافهم المالية ومستوى تقبلهم للمخاطر. من خلال التركيز على التنويع والاختيار الدقيق للأصول، يمكن للمستثمرين تحقيق استقرار أكبر وربحية أعلى لمحافظهم الاستثمارية.

سجل للبدأ في التداول من خلال النموذج التالي للحصول على اجابة لجميع استفساراتك الاستثمارية و البدأ باحتراف:

وتكمن اهمية تنويع الاستثمار في تقليل المخاطر الاستثمارية، مع زيادة احتمالية تحقيق العائد المستهدف، وتعد بلا شك أحد أهم المهارات التي يجب أن يتقنها المستثمر. للتعرف على المحفظة الاستثمارية بالتفصيل اقرأ ما هي المحفظة الاستثمارية؟.

ومع وجود العديد من انواع المحافظ الاستثمارية نقدم لك هذا الدليل الشامل حول أهم هذه الانواع وأكثرها شعبية لدى المستثمرين وكل المعلومات التي تهمك عن هذه الأنواع، فتابع المقال حتى النهاية

أهم  أنواع المحافظ الاستثمارية

يحتاج المستثمر إلى الكثير من الوقت والجهد لاختيار النوع المناسب لأهدافه وقدرته على المخاطرة من انواع المحافظ الاستثمارية، كما يحتاج إلى المزيد من الوقت والجهد لكي يقوم ببناء أحد هذه المحافظ. تعرف على بناء المحفظة الاستثمارية.

لذلك اعددنا لك فيما يلي أهم أنواع المحافظ الاستثمارية نذكر فيه الخمسة محافظ الابرز والاكثر شعبية وكل ما يتعلق بهم، بحيث يساعدك على اختيار المحفظة المناسبة لك.

المحفظة الاستثمارية المحافظة

كلما قلت المخاطرة قلت العوائد على الاستثمار على عكس المحفظة المندفعة، حيث تميل المحفظة المحافظة على الاستثمار المعتدل في الاستثمارات الآمنة وتميل الى السندات والاستثمارات البديلة التي توفر دخل ثابت.

نمط هذه المحفظة المتحفظ يجعل منها أفضل أنواع المحافظ الاستثمارية بلا منازع بالنسبة للمستثمرين الذين ليس لديهم القدرة على المخاطرة، ويريدون عوائد ثابتة من الاستثمار بدون مخاطرة، أو بأقل درجة ممكنة منها. 

• من ٧٠ إلى ٧٥٪ من أوراقها المالية ذات دخل ثابت. 
• من ١٥ ل ٢٠٪ اسهم. 
• من ٥ ل ١٥٪ نقدية. 

الهدف الأساسي من المحافظ الاستثمارية المحافظة هو حماية رأس المال في المقام الأول، وتحقيق دخل ثابت منه من الاستثمار في السندات، والأسهم التي تمتاز بتوزيعات أرباح ثابتة بشكل منتظم، مع إمكانية نمو قيمة رأس المال من عوائد الاستثمار في الأسهم. 

المحفظة المتحفظة قيمة بيتا لها منخفضة على عكس المحفظة المندفعة، كما أن هذه المحفظة منعزلة بشكل كبير عن السوق والتقلبات التي تحدث فيه، ولا تتأثر بها إلا بدرجة محدودة من حالات الركود الاقتصادي والأزمات الاقتصادية، ولكن في حالات التوسع الاقتصادي يكون نموها بطيئا مقارنة بالمحافظ الاخرى. 

المحفظة المندفعة

من المعروف أنه في أغلب الأحيان تتناسب المخاطرة مع العوائد تناسبا طرديا، أي بزيادة العوائد المحتملة تزداد نسبة المخاطرة، وتكون هذه هي المحفظة المندفعة صاحبة العوائد الأعلى مع المخاطرة الأكبر، حيث تميل المحفظة المندفعة للاستثمار في الأسهم والابتعاد عن السندات والاستثمارات البديلة.  

معامل المخاطرة في هذا النوع من المحافظ هو بيتا المرتفع، ولهذا النوع من المحافظ درجة عالية جدا من الحساسية تجاه تحركات السوق، حيث الأسهم التي يستثمر فيها تتعرض لتقلبات أكثر بكثير من غيرها من الأسهم. 

وتعد هذه المحفظة الاستثمارية هى أنسب أنواع المحافظ الاستثمارية للمستثمر الذي يرغب في تحقيق عوائد مرتفعة، بشرط يكون لدية القدرة على تحمل المخاطرة. 

• من ٥٠ ل ٥٥٪ من أوراقها المالية أسهم. 
• من ٥ ل ١٠٪ نقدية. 
• من ٣٥ ل ٤٠٪ اوراق ذات دخل ثابت. 

المحفظة المندفعة مناسبة لمن لديهم قدرة متوسطة على تحمل المخاطر الاستثمارية، وتعمل على تحقيق توازن بين نمو رأس المال، والدخل المنتظم. 

نوعية الشركات مالكة هذا النوع من الأسهم هي الشركات الناشئة ولكنها شركات واعدة ولها مخططات تعد بالنمو مما يعد المستثمر بعوائد مستقبلية جيدة. 

سجل للبدأ في التداول من خلال النموذج التالي للحصول على اجابة لجميع استفساراتك الاستثمارية و البدأ باحتراف:

الاستثمار في محفظة استثمارية من هذا النوع بحاجة لمستثمر مستعد للبحث عن هذه الشركات الناشئة، وانفاق وقته في دراستها حيث مازال بعضها مغمورا ولا يعرفه الكثير باستثناء القليل من هذه الشركات تكون معروفة. 

يتركز معظم هذه الشركات الناشئة التي تعد بالنمو في مجال التكنولوجيا، ولكنها ليست حكرا على هذا المجال فهناك العديد من الشركات كشركات القطاع الطبي التي تعد بنمو كبير مستقبلا. 

ونظرا لأن تحمل ادنى حد ممكن من الخسائر، مع تحقيق أكبر قدر ممكن من العوائد الاستثمارية مفتاح لنجاح أي مستثمر ، يتوجب عليك كمستثمر يرغب في الاستثمار في هذا النوع من المحافظ الاستثمارية أن تكون ملما ب بناء محفظة مندفعة. 

محفظة الدخل

تعد محفظة الدخل أفضل أنواع المحافظ الاستثمارية بلا منازع، للمستثمر الذي يريد عائد مكمل الراتب أو المعاش ليعينه على النفقات،، لذلك يستهدف الشركات التي توزع ارباح جيدة على مساهميها. 

محفظة الدخل تستهدف بشكل أساسي تحقيق ربح ودخل منتظم للمستثمر من توزيعات الأرباح التي توزعها الشركة على المساهمين. 

ومن هذه الشركات هي الشركات الدفاعية الآمنة التي توزع على مساهميها أرباح بدرجة عالية من الأمان، وتحقيق تدفق نقدي إيجابي. 

تعتبر صناديق استثمار العقارات والشركات الرئيسية المحدودة احد الاستثمارات الممتازة لمحفظة استثمارية هدفها تحقيق الدخل، حيث أن هذه الشركات تعيد معظم الأرباح على المساهمين، لتحصل بالمقابل على وضع ضريبي جيد.

شركات العقارات تتأثر بنشاط سوق العقارات بشكل كبير، حيث تتعرض لضرر كبير حال توقع البيع والشراء في هذا السوق. 

محفظة المضاربة

هذا النوع من المحافظ الاستثمارية هو بمثابة مغامرة للمستثمرين، حيث درجة مخاطرة الاستثمار فيها اكبر من اي محفظة استثمارية اخرى من المحافظ المذكورة في هذا المقال، ولذلك ينصح خبراء الاستثمار بأن لا تخاطر بأكثر من 10% من قيمة رأس مالك في الاستثمار في هذا النوع من الاستثمارات. 

ومن ضمن مجالات عمل الشركات التي تركز هذه المحفظة على الاستثمار فيها هي شركات البترول الصغيرة التي اوشكت على إصدار نتائج إنتاجها المبدئية، أو الشركات التي ستطرح أسهمها في اكتتاب، أو الشركات المستهدفة للاستحواز عليها من قبل شركة أخرى. تعرف على تجربتي مع الصناديق الاستثمارية.

كما أن الشركات التي تعد بإنتاج منتج قادر على تحقيق طفرة في السوق ورفع قيمة الشركة بشكل كبير مثل شركات التكنولوجيا، وشركات المجال الطبي تكون هدفا لهذه المحفظة. 

صناديق الاستثمار المتداولة ذات الرفع المالي، التي تتميز بشعبية كبيرة لدى المستثمرين، يتم اعتبارها احيانا احد صور المضاربة. 

محفظة هجينة 

المحافظ الاستثمارية الهجينة تعد هي الاكثر تنوعا ومرونة، حيث تهدف للاستثمار في الأسهم والسندات والعقارات والسلع والاستثمارات البديلة الأخرى. 

تستهدف هذه المحفظة في استثماراتها السندات الحكومية، والاسهم عالية الجودة، سندات الشركات العالمية، كما تعمل في شراء سنداتها على تنويع مدد عقود الاستحقاق. 

والمحفظة الهجينة تتضمن خليط من الأسهم والسندات بشكل أساسي وبنسب ثابتة لكل منها، وتعمل على تنويع فئات متعددة من الاصول، وهذا يكون مفيدا نظرا لارتباط الأسهم والسندات التي توفر دخل ثابت بشكل عكسي مع بعضهما. 

ملخص أهم أنواع المحافظ الاستثمارية 

باختصار كانت هذه هي أهم المحافظ الاستثمارية الخمسة التي لابد لكل مستثمر معرفة كيفية إدارة كل محفظة منها، ومعرفة كيفية توزيع الأصول خلالها. 

بناء محفظة استثمارية مثلى أمر صعب للغاية وبتطلب مجهود كبير لعمله، في حال اردت بنائها بنفسك فالأمر سيكون عليك بعض الامور كمتابعتها لإعادة توازنها باستمرار، ولكن ضع في عين الاعتبار أن اعادة موازنة المحفظة بشكل مكرر سيرفع من الرسوم، كما سيرفع عائدات الضرائب. 

الأسئلة الشائعة حول أنواع المحافظ الاستثمارية

ما هو مقياس بيتا المستخدم في قياس درجة مخاطرة أنواع المحافظ الاستثمارية ؟

مقياس بيتا هو مقياس لدرجة المخاطرة، وكلما زاد كلما زادت المخاطرة. 

كم النسبة المسموح بها  من حجم رأس المال التي ينصح باستخدامها في محفظة المضاربة؟

جواب: ينصح خبراء الاستثمار بعدم الاستثمار في محفظة المضاربة بأكثر من 10% من قيمة رأس المال لما فيها من مخاطرة مرتفعة. 

لماذا لا ينصح بالإسراف في اعادة توازن المحفظة الاستثمارية بشكل متكرر ؟ 

لا ينصح بإعادة توازن المحفظة الاستثمارية باستمرار إلى في اضيق الحدود لما يترتب على ذلك من ارتفاع في حجم الرسوم، كما ترتفع عائدات الضرائب بتكرار عملية إعادة توازن المحفظة. 

يمكنك التواصل معنا مباشرة من خلال تعبئة النموذج و سنجيب عن استفساراتك الاستثمارية او المالية او التعليمية في اقل وقت ممكن: